Elegir dónde y cómo mantener sus reservas de efectivo es tan importante como cualquier otra decisión de inversión.
Los recientes impactos en el sistema bancario mundial han dejado claro que se debe ser cuidadoso al momento de elegir su principal institución bancaria.
Es importante estar bien informado sobre una amplia gama de temas, como la solidez del balance de una institución financiera, la fortaleza de su política de ciberseguridad o la calidad de su asesoramiento y servicios. La tasa de interés que gana sobre su dinero es solo una parte de la ecuación.
Le recomendamos que preste atención al evaluar la seguridad de sus activos a largo plazo y a quién confía su patrimonio.
¿Cuáles son los límites de la protección del gobierno federal?
Tras la reciente volatilidad del mercado e incertidumbres en torno a la industria bancaria, han surgido preguntas sobre el alcance de las protecciones de las cuentas de depósito que ofrece el gobierno federal.
Las cuentas de depósito de Estados Unidos están protegidas hasta 250 mil dólares por la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC, por sus siglas en inglés) si éstas se mantienen en un banco asegurado. ¿Qué tiene que considerar?
- Si mantiene varias cuentas del mismo tipo (dos o más de depósito, por ejemplo) en un solo banco, los depósitos combinados están asegurados hasta el monto estándar de 250 mil dólares.
- En el caso de cuentas conjuntas en la misma institución, se suman los totales y aseguran hasta 250 mil dólares por persona.
- Para fideicomisos, el monto de la cobertura se basa en el número de beneficiarios y, en algunos casos, en los intereses asignados, y llegan hasta 250 mil dólares por persona por banco asegurado.
- No tiene que solicitar la protección de la FDIC. La cobertura se proporciona automáticamente para cada tipo de categoría de cuentas de depósito1.
Si el total de sus cuentas están por encima del monto estándar asegurado, será la estabilidad/capitalización de la institución en la que realiza sus operaciones bancarias la que proteja sus depósitos más allá de lo que asegura FDIC2.
¿Puede su banco resistir las condiciones adversas del mercado?
A raíz de la Gran Recesión de 2008, el acuerdo regulatorio internacional Basilea III introdujo un conjunto de reformas para mitigar el riesgo dentro del sector financiero mundial. Estos controles y requisitos de capital más estrictos exigen que los bancos mantengan cierto apalancamiento. Por ejemplo, una razón clave establece límites sobre cuánto dinero puede prestar una institución en relación con la cantidad de capital que dedica a sus propios activos. También se requieren ciertos niveles de capital de reserva disponibles. Si bien no todos los países que firmaron el pacto las implementaron por completo, éstas y otras nuevas regulaciones han ayudado a fortalecer el sistema bancario internacional.
Si bien existe una enorme complejidad en estos esfuerzos, tres indicadores pueden ayudarlo a monitorear la salud fiscal de su institución financiera:
- Capital ordinario de nivel 1 (CET1): es el capital básico que tiene un banco en su estructura de capital. Los reguladores requieren que las instituciones financieras mantengan ciertos niveles de capital de categoría 1 y 2 como reservas para que puedan absorber pérdidas sin ninguna repercusión. El coeficiente mínimo de capital de nivel 1 es 6% de los activos ponderados por riesgo.
- Relación CET1: compara el capital de un banco con sus activos ponderados por riesgo para determinar su capacidad de resistir dificultades financieras. Un índice CET1 bajo muestra que la institución financiera puede no ser capaz de hacerlo. Esta información se puede encontrar en los archivos públicos del banco (en concreto, en sus informes 10-K o 10-Q).
- Calificación crediticia: evalúa la capacidad de países y empresas, incluyendo a los bancos, de todo el mundo para cumplir con sus compromisos financieros. Las agencias más comunes son Standard & Poor’s (S&P), Moody’s y Fitch, que evalúan las calificaciones crediticias en función de una escala de letras. La más alta es "AAA" o "Aaa", que refleja gran confiabilidad y bajo riesgo. Las calificaciones se actualizan trimestralmente y publican en la página web de cada agencia.
¿Qué tan sólidas son las inversiones de su banco en seguridad cibernética?
A medida que la banca, inversión y pago en línea se integran cada vez más en la vida financiera de las personas en todo el mundo, los ciberdelincuentes están encontrando formas igual de sofisticadas para insertarse en el sistema financiero global.
Para proteger los activos e información de los clientes, así como sus propias operaciones, las instituciones financieras invierten mucho en sistemas informáticos que no solo monitorean los movimientos de dinero en busca de fraude, sino también software, redes, dispositivos de almacenamiento y otros activos tecnológicos. Entre los resultados de estos esfuerzos se encuentran la autenticación por factores múltiples, rigurosos controles de privacidad, notificaciones en tiempo real cuando ocurren problemas y capacitación y educación del personal y clientes para mejorar sus hábitos de seguridad.
¿Cuánto efectivo necesita tener a la mano?
Una vez que esté satisfecho con la seguridad de sus activos en su(s) institución(es) bancaria(s) principal(es), considere cuánta liquidez o efectivo disponible necesita día a día y a más largo plazo para respaldar su estrategia de inversión.
En tiempos de incertidumbre, es natural querer conservar más efectivo del que puede necesitar para tener seguridad psicológica, lo que quizás puede llevarlo a ir más allá de tener suficiente liquidez para:
- Cubrir sus gastos operativos y los de su familia:
- Financiar compras grandes
- Optimizar su cartera aprovechando oportunidades inesperadas
Sin embargo, cuando llega la inflación y aumentan las tasas de interés, tener demasiado efectivo puede ser contraproducente para sus objetivos. Al igual que con la gestión del riesgo en las inversiones a más largo plazo, puede diversificar y poner a trabajar el exceso de efectivo a través de:
- Una estrategia de administración de efectivo diaria: una cuenta de cheques, ahorros o fondos del mercado monetario que le ofrecen acceso inmediato a efectivo.
- Liquidez a corto plazo: certificados de depósito (CD) a tres, seis y nueve meses u otras inversiones a corto plazo.
- Liquidez a largo plazo: certificados de depósito a 12 o 24 meses, inversiones o renta fija de corta duración.
Obtenga más información sobre cómo gestionar su efectivo.
Podemos ayudarle
La seguridad y protección de los activos de nuestros clientes son nuestra prioridad. Su equipo de J.P. Morgan puede responder cualquier pregunta sobre cómo protegemos sus cuentas. También puede obtener más información aquí.
Para saber más sobre nuestras protecciones cibernéticas y contra el fraude, comuníquese con su equipo de J.P. Morgan para programar una sesión sobre cómo proteger su tecnología y cuentas financieras con nuestros especialistas en el área.
Información adicional:
Nuestra fortaleza financiera3:
- Relación de capital CET1 Basilea III: 13,2%4
- Calificación crediticia: servicios a los inversionistas de Moody Aa26 | Standard & Poor’s A+6 | Fitch Ratings AA6
1El seguro de FDIC se limita a: cuentas de orden de retiro negociable (NOW por sus siglas en inglés), cuentas de ahorro, cuentas de depósito del mercado monetario (MMDA por sus siglas en inglés), depósitos a plazo como certificados de depósito (CD), cheques de caja, giros postales y otros instrumentos emitidos por un banco. Los depósitos no cubiertos por FDIC incluyen: valores, fondos mutuos e inversiones similares, valores del Tesoro (letras, pagarés y bonos) y cajas de seguridad o su contenido.
2Página web del Banco Privado de J.P. Morgan, 23 de marzo de 2023: El efecto dominó de la crisis bancaria.
3Al 31 de diciembre de 2022, a menos de que se indique lo contrario.
4Representa el capital ordinario de nivel 1 (“CETl”) estimado y la relación según las reglas de capital totalmente introducido de Basilea III a las que nuestra institución estará sujeta a partir del 31 de diciembre de 2022. Capital ordinario de nivel 1 (“CETl”), nivel 1, capital total, activos ponderados por riesgo (RWA por sus siglas en inglés) y CETl, capital de nivel 1 y coeficientes de capital total y coeficiente de apalancamiento suplementario (SLR por sus siglas en inglés) bajo las reglas de capital totalmente introducido de Basilea lll, a las que nuestra institución estará sujeta a partir del 31 de diciembre de 2022, se consideran medidas regulatorias clave de capital. Estas son utilizadas por la gerencia, reguladores bancarios, inversionistas y analistas para evaluar y monitorear la posición de capital de nuestra institución. Para obtener información adicional, consulte “Gestión de riesgos de capital” en las páginas 86 a 96 del informe anual de nuestra institución en el formulario 10-K para el año finalizado el 31 de diciembre de 2022.
5La relación de la estimación preventiva para riesgos crediticios a los préstamos al final del período excluye: préstamos contabilizados a valor razonable y préstamos mantenidos para la venta, préstamos comprados con deterioro crediticio (PCI por sus siglas en inglés) y la estimación preventiva para riesgos crediticios relacionada con préstamos PCI. Además, las tasas netas de cancelación de las carteras de bienes raíces excluyen el impacto de los préstamos PCI.
6Calificación de emisor a largo plazo para JPMorgan Chase Bank, N.A.