Warren Buffett redefine los planes para su patrimonio

Revise regularmente su plan patrimonial para asegurar que continúa alineado con sus objetivos actuales. Si no es así, ajústelo. Esta es una regla fundamental de la planificación patrimonial, sin importar el nivel de riqueza. Warren Buffett, una de las personas más ricas del mundo, aplica esta práctica con entusiasmo, como lo demuestran las noticias recientes.

El año pasado, Buffett anunció que tras su fallecimiento, el resto de su fortuna, que supera los 140 mil millones de dólares, será transferido a un fideicomiso benéfico administrado por sus tres hijos adultos. Este anuncio significó un gran cambio en su planificación patrimonial.

Durante mucho tiempo, se pensó que la fortuna de Buffett eventualmente sería destinada a la Fundación Gates, organización a la que ha realizado donaciones desde el año 2006. Su generosidad suele generar gran atención, como ocurrió a finales del año pasado, cuando donó 1,150 millones de dólares (2,4 millones de acciones de Berkshire Hathaway, la empresa de la que es presidente y director ejecutivo) a cuatro fundaciones familiares ya existentes.

Aunque el tamaño de la fortuna de Buffett hace que sus planes patrimoniales sean un tema de interés global, sus puntos de vista sobre la planificación de la riqueza son igualmente fascinantes. A continuación, compartimos algunos que podrían sorprenderle e inspirarle.

Futuro anticipado

En nuestra experiencia, los padres—incluidos aquellos con patrimonios de gran envergadura—suelen dejar la mayor parte, si no toda, de su fortuna a sus hijos, nietos y otros descendientes directos, y tal vez algo a otros miembros de la familia o a la caridad¹.

Buffett, sin embargo, siempre ha mostrado su desacuerdo con esta estrategia, llegando a decir que "los padres extremadamente ricos deberían dejar a sus hijos lo suficiente para que puedan hacer algo, pero no tanto como para que no hagan nada."

Buffett ha confiado a sus hijos la responsabilidad —y el privilegio— de donar su fortuna para ayudar a “aquellos que no han tenido la misma suerte que nosotros”. Al mismo tiempo, reconoce que sus hijos, de 66, 70 y 71 años, respectivamente, podrían no vivir lo suficiente como para distribuir toda su riqueza, por lo que ha tomado dos decisiones adicionales importantes:

• Nombró a tres fideicomisarios sucesores más jóvenes y conocidos por sus hijos. Se espera que estos sigan los mismos o similares objetivos filantrópicos que los tres hermanos (cada uno dirige una fundación con metas claramente diferenciadas).
• Tomó medidas para proteger a sus hijos de tener que rechazar “solicitudes sinceras” de distribuciones. Dado que sus descendientes podrían ser vistos como "objetivos oportunos", Buffett ha establecido que todas las decisiones de distribución deben ser acordadas unánimemente por los tres hermanos. De esta manera, tendrán la libertad de rechazar cualquier solicitud, argumentando que no sería aprobada por los otros hermanos.

Por lo demás, Buffett ha dejado a sus hijos la decisión sobre cómo operarán las fundaciones existentes y el nuevo fideicomiso.

Abrir nuevos caminos

Una de las ideas de planificación patrimonial de Buffett que atrajo especial atención  fue su recomendación de que, independientemente del nivel de riqueza, los hijos deberían poder leer los testamentos de sus padres antes de que estos los firmen. Su única advertencia: los hijos deben ser lo suficientemente maduros para participar en una conversación sobre planificación patrimonial.

En nuestra experiencia, esto es poco frecuente. Sin embargo, Buffett ofrece varias razones convincentes para adoptar esta práctica:

• Los padres deberían ser capaces de explicar a sus hijos las decisiones sobre las que basan sus testamentos. Si no pueden hacerlo, el razonamiento aplicado podría no ser sólido. Como él mismo dice: “No hay nada de malo en  defender los pensamientos de uno mismo.”
• Incluso si el razonamiento es sólido, puede ser útil considerar la perspectiva de un hijo. Además, mientras el padre esté vivo y sea competente, un testamento puede ser modificado. Buffett señala que a menudo ha adoptado sugerencias de sus hijos y ha actualizado su testamento cada pocos años.
• Tras la muerte de un padre, los hijos pueden sentirse confundidos o molestos por cómo se han legado los bienes o por quién ha sido nombrado fiduciario—por citar dos causas comunes de fricción familiar. Sin embargo, mientras este esté vivo, existe la oportunidad de discutir y revisar decisiones, que puede acercar a los miembros de la familia.

Adherirse a lo básico

Aunque algunas de las ideas de Buffett puedan resultar sorprendentes, sus puntos de vista sobre la planificación patrimonial son consistentes con nuestras recomendaciones a los clientes del banco privado de J.P. Morgan. Además de la importancia de mantener un testamento alineado con los deseos y objetivos, él aconseja a los padres que:

• Comuniquen su plan a la familia en el momento adecuado (es decir, cuando sean capaces, en todos los sentidos, de entender las decisiones tomadas).
• Protejan la riqueza familiar mediante el uso adecuado de fideicomisos.
• Nombren fiduciarios para gestionar el patrimonio familiar durante el tiempo que los padres consideren que se necesita una gestión profesional.

En última instancia, el propósito de la planificación patrimonial es asegurarse, en la mayor medida posible, de que la riqueza que ha creado permita que sus seres queridos vivan sus mejores vidas y que las organizaciones benéficas que usted haya elegido continúen trabajando por los objetivos filantrópicos que son más importantes para usted.

Podemos ayudarle

Hable con su equipo de J.P. Morgan sobre si tiene sentido incorporar estas y otras estrategias de transferencia de riqueza en sus planes patrimoniales para cumplir con sus objetivos.